גולן חזני, כלכליסט
עסקה נוספת מתבשלת בתחום המסעדנות: לכלכליסט נודע כי לאומי פרטנרס, זרוע ההשקעות של בנק לאומי, מנהלת מו"מ לרכישת 20% בקבוצת המזון לאנדורה, שהיא בין היתר הבעלים של רשת המסעדות ג'פאניקה, לפי שווי של קרוב למיליארד שקל.
המו"מ מתנהל מול בעלי החברה, ברק אברמוב, שמוכר יותר כבעלי קבוצת הכדורגל בית"ר ירושלים. המו"מ נמצא בעיצומו ובין הצדדים אין עדיין הסכמות על מספר סעיפים מהותיים אבל ההערכות הן שהוא אכן יבשיל לכדי עסקה בסופו של דבר.
מחזור ההכנסות של לאנדורה מוערך ב־900 מיליון שקל והרווח התפעולי תזרימי (EBITDA) ב־120 מיליון שקל כשאת הקפיצה הגדולה במכירות ביצעה בשנתיים־שלוש האחרונות. החברה מחזיקה ברשת ג'פניקה ובפיצה דון פרדו (75%) שפעילה בפתח תקווה, הרצליה וקרית אונו, ומצויה במהלך עסקי לפתיחת עשרות סניפים נוספים ברחבי הארץ.
עוד מחזיקה החברה ברשת ההמבורגרים סוסו אנד סאנס, שמפעילה סניפים בתל אביב, הרצליה, ראשון לציון, גבעתיים, הוד השרון ובאר שבע, ופעילה גם בתחום המשלוחים, חברת פינקי (50%) שמפעילה פיצוציות ברחבי הארץ, רשת עולם הממתקים (40%) שמפעילה מעל 70 חנויות נוחות וממתקים בפריסה רחבה ברחבי הארץ, רשת שיפודי ציפורה בכמה סניפים ברחבי הארץ, ורשת גלידות היוגורט יוגו שבעשור הקודם היתה מהבולטות בתחומה.
חברות נוספות הן יונימרקט, מפעל שמתמחה בייצור, יבוא, לוגיסטיקה והפצה של חומרי גלם ומוצרים נלווים למסעדות. החברה מייצרת בשר ועוף בשיטת בישול תרמי ומבשלת ואורזת רטבים. המפעל מייצר את מרבית חומרי הגלם למסעדות השונות של הרשת, מה שיוצר סינרגיה בין החלקים השונים של החברה.
העסק המרכזי בקבוצה היא רשת הסושי ג'פניקה שמפעילה 44 סניפים ברחבי הארץ. הרשת מתאפיינת במחירים נוחים ובפריסה הרחבה של הסניפים, בעיקר מחוץ לגוש דן, כשבערי פריפריה מסוימות היא המסעדה האסייתית הגדולה ולעיתים אף היחידה.
הבעלים אברמוב נולד וגדל בשכונת נחלת יצחק במרכז תל אביב. הוא נכנס לג'פניקה תחילה כשותף ב־2007 בסניף ברחוב רוטשילד בתל אביב ומשם התפתח כזכיין לסניפים נוספים עד שרכש את הרשת מבעליה אבי ליאני. בהמשך רכש את האחזקות בחברות הנוספות, ויצר את קבוצה לאנדורה.
אברמוב בחן הנפקה של לאנדורה או הכנסת שותף מוסדי לחברה כבר לפני שלוש־ארבע שנים, אבל המהלך לא התקדם בסופו של דבר. אם העסקה תבשיל יהיה זה עבורו אקזיט נאה.
ב־2016–2022 אברמוב היה הבעלים של קבוצת הכדורגל בני יהודה. תחת בעלותו זכתה הקבוצה בגביע המדינה וגביע הטוטו אבל חוותה גם ירידה לליגה הלאומית. ב־2022 מכר את הקבוצה חזרה למשה דמאיו ורכש את בית"ר ירושלים ממשה חוגג תמורת 5 מיליון שקלים, כשהוא לוקח על עצמו את חובות הקבוצה. בית"ר היא אחת המועמדות המרכזיות השנה לאליפות ומדורגת שנייה בטבלת ליגת העל.
לאומי פרטנרס המנוהלת על ידי ויקטור וקרט פועלת בשבועות האחרונים בצורה נמרצת, וכבר ביצעה מספר עסקאות. לפני כחודש דווח על עסקה מעניינת נוספת של לאומי פרטנרס עם בעלים אחר של קבוצת ספורט, עופר ינאי – בעליה של קבוצת הכדורסל הפועל תל אביב ושל חברת נופר אנרגיה.
במסגרת העסקה, יקימו לאומי פרטנרס וינאי חברת השקעות משותפת לאנרגיה ותשתיות. החברה החדשה תהיה בבעלות של 80% בידי ינאי ו־20% נוספים בידי לאומי פרטנרס. כיום מחזיק ינאי ב־27.7% מנופר, שיעברו לחברה החדשה. לאחר העסקה יחזיק ינאי בשרשור ב־22% מנופר, אבל בשל החברה המשותפת הוא עדיין יחזיק בשליטה בחברה. מניית נופר זינקה ביומיים האחרונים של המסחר בקרוב ל־20% ולאומי כבר מורווח על ההשקעה.
לאומי פרטנרס מנהל מו"מ שנחשף בכלכליסט לקבוצת מסעדות נוספת, כשיחד עם מור בית השקעות יזרימו שני הגופים 120 מיליון שקל לרשת נונו בחלוקה שווה, לפי שווי של 230 מיליון שקל. ביום חמישי האחרון הושלמה עסקה בה רכשה נונו את טקאריה, המסעדה המקסיקנית, תמורת 35 מיליון שקל.
בתחום הנדל״ן, דווח כי לאומי פרטנרס רוכשת 10% מחברת הנדל״ן יוסי אברהמי תמורת 140 מיליון שקל לפי שווי חברה של 1.44 מיליארד שקל אחרי הכסף. הכסף יוזרם לתוך החברה בהשקעה ישירה, לקראת הנפקתה של יוסי אברהמי בבורסה.
עסקה נוספת בתחום היא רכישה של 10% מקבוצת נתנאל גרופ לפי שווי של 420 מיליון שקל (לפני הכסף), כולל אופציה להשקעה נוספת לפי שווי של 500 מיליון שקל.
עסקה נוספת של לאומי פרטנרס היא השקעה של 171 מיליון שקל בזרוע הפסולת של קרן ההשקעות בתשתיות ג'נריישן. פרטנרס תרכוש 15% ממניות הזרוע שמאוגדת תחת חברת BlueGen, כאשר העסקה תבוצע בשווי גבוה מעט משווי הזרוע בספרי ג'נריישן, ושמשקף גידול של פי שלושה ביחס להשקעה המקורית של הקרן בפעילות.
מעוניינים בזיכיון לרשת מובילה התקשרו עכשיו 077-2309844 או לחצו כאן
